Gerçek adı Timothy Allen Dick olan aktör, 13 Haziran 1953 yılında Colorado, Abd’de dünyaya geldi. Tim henüz 11 yaşındayken mobilyacı olan babası bir trafik kazasında hayatını kaybetti ve Tim’in hayatı değişti. 8 kardeşten oluşan kalabalık ailesiyle Birmingham, Michigan’a taşındılar. Lisedeyken okuldan sonra çalışarak ailesine yardımcı olan aktör, 1975 yılında Western Michigan Üniversitesi’de girdiği Televizyon yapımcılığı bölümünü 1978’de derece ile bitirdi. Okulu bitirdikten kısa bir süre sonra çevresinden gelen önerileri de dikkate alan Tim Allen, komedi tarzında yapımlarda yer almaya karar verdi. Bir çok filmde seslendirme yaptı.